O que é CDI e quanto rende 100% do CDI
O que é o CDI, a relação com a Selic, como ler “% do CDI” e quanto rende de verdade depois do Imposto de Renda. Com exemplos e simulador grátis.
Por Equipe Lastro ·
Resposta rápida
CDI (Certificado de Depósito Interbancário) é a taxa dos empréstimos de um dia entre os bancos. Ela anda colada na Selic, um pouco abaixo, e é a régua da renda fixa: um investimento que paga 100% do CDI rende o mesmo que essa taxa, antes do Imposto de Renda. Com o CDI a 14% ao ano, R$ 10.000 a 100% do CDI rendem R$ 1.400 brutos em um ano, ou R$ 1.155 líquidos depois de 17,5% de IR.
O que é o CDI?
Todo dia, os bancos emprestam dinheiro uns aos outros por um dia, para fechar o caixa. A taxa média desses empréstimos é o CDI, também chamado de taxa DI. Você nunca vai comprar “um CDI”: ele é uma referência, a régua que o mercado usa para dizer quanto um investimento de renda fixa paga.
O CDI anda praticamente colado na Selic, a taxa básica de juros da economia, definida pelo Copom (comitê do Banco Central) em reuniões a cada 45 dias, mais ou menos. Quando a Selic sobe, o CDI sobe junto, e a renda fixa pós-fixada passa a render mais.
Como ler “% do CDI”
Quando um CDB paga “110% do CDI”, ele entrega 110% daquilo que o CDI render no período. É uma multiplicação simples:
| O investimento paga | Com CDI a 12% ao ano | Com CDI a 14% ao ano |
|---|---|---|
| 90% do CDI | 10,8% ao ano | 12,6% ao ano |
| 100% do CDI | 12% ao ano | 14% ao ano |
| 110% do CDI | 13,2% ao ano | 15,4% ao ano |
Também existe o formato CDI + X%, comum em títulos de empresas: você recebe o CDI e mais uma taxa fixa por cima. Todos esses valores são brutos, antes do Imposto de Renda.
Quanto rende 100% do CDI na prática?
- Rendimento bruto: 14% de 10.000 = R$ 1.400
- IR de 17,5% (de 361 a 720 dias): 17,5% de 1.400 = R$ 245
- Rendimento líquido: 1.400 − 245 = R$ 1.155 (11,55% no ano)
Em CDB e Tesouro, o Imposto de Renda incide só sobre o rendimento, é retido automaticamente no resgate e fica menor quanto mais tempo o dinheiro fica aplicado:
| Tempo aplicado | Alíquota de IR |
|---|---|
| Até 180 dias | 22,5% |
| De 181 a 360 dias | 20% |
| De 361 a 720 dias | 17,5% |
| Acima de 720 dias | 15% |
Simulador
Compare CDB e LCI/LCA no líquido
Ganho líquido em 12 meses. Simulação com CDI constante; ajuste o CDI para o valor atual.
Mexa nos números: o resultado muda na hora. Simulação educativa, não é recomendação.
CDB, LCI e LCA: compare sempre no líquido
LCI e LCA são isentas de IR para pessoa física. Por isso, uma LCI que paga 90% do CDI pode render mais que um CDB de 100% do CDI. Com o CDI a 14%, a LCI entrega 12,6% no ano, contra 11,55% líquidos do CDB no exemplo acima.
A conta de bolso: para empatar com uma LCI de 90% do CDI, um CDB precisaria pagar cerca de 109% do CDI em um ano, ou 106% acima de dois anos (quando o IR cai para 15%). Só lembre que LCI e LCA costumam ter carência de 9 meses a 1 ano, e o dinheiro fica preso nesse período.
CDB, LCI e LCA são garantidos pelo FGC até R$ 250 mil por CPF, por instituição. O Tesouro Direto não tem FGC porque quem garante é o próprio Governo Federal. Veja o guia de Tesouro Direto para iniciantes.
CDI ou poupança: quem rende mais?
Com a Selic acima de 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês mais a TR, cerca de 6,2% ao ano. Com a Selic igual ou abaixo de 8,5%, rende 70% da Selic mais TR. Ela é isenta de IR, mas mesmo assim costuma perder para um investimento de 100% do CDI depois do imposto.
Outro detalhe: a poupança só rende no “aniversário” de cada depósito, uma vez por mês. CDBs de liquidez diária e o Tesouro Selic rendem todo dia útil.
Onde encontrar 100% do CDI
- Tesouro Selic: rende a Selic, quase não oscila e dá para resgatar em qualquer dia útil.
- CDB de liquidez diária: muitos bancos e corretoras pagam 100% do CDI ou mais, com FGC.
- Contas remuneradas: práticas para o dia a dia; confira quanto do CDI pagam e se há FGC.
Antes de olhar a taxa, decida se o dinheiro pode ficar preso e se está dentro do limite do FGC. No Lastro, a trilha Fazer o dinheiro render explica Selic, CDI, Tesouro, CDB, LCI, LCA e FGC em lições curtas, com o mesmo simulador de rendimento líquido.
Teste rápido
Pegou a ideia? Responda três perguntas
Tiradas da lição “Selic e CDI” do Lastro. Você vê na hora se acertou e por quê.
O Copom subiu a Selic. O que costuma acontecer em seguida?
Aprenda isso na prática, um pouco por dia
No Lastro, “Selic e CDI” é uma lição curta, com exercícios e explicação de cada erro. Grátis, no celular, com sequência e pontos para manter o ritmo.
Perguntas frequentes
CDI e Selic são a mesma coisa?
Não, mas andam juntas. A Selic é a taxa básica definida pelo Copom; o CDI é a taxa dos empréstimos entre bancos e fica praticamente colado na Selic, um pouco abaixo.
Quanto rende R$ 1.000 a 100% do CDI por mês?
Com o CDI a 14% ao ano, cerca de 1,1% ao mês: uns R$ 11 brutos em um mês, antes do Imposto de Renda. O valor muda sempre que o CDI muda.
100% do CDI é um bom rendimento?
Para dinheiro com liquidez e baixo risco, como a reserva de emergência, é uma boa referência. Para prazos maiores, dá para buscar mais que o CDI, aceitando carência ou mais risco.
O CDI pode cair?
Pode. Ele acompanha a Selic: se o Banco Central corta juros, o CDI cai e os investimentos pós-fixados passam a render menos daí em diante. Quem travou uma taxa prefixada antes mantém a taxa até o vencimento.
Continue lendo
Tesouro Direto para iniciantes: como funciona e qual título escolher
Guia de Tesouro Direto para iniciantes: Selic, Prefixado e IPCA+, quanto custa, impostos, marcação a mercado e como investir pela primeira vez.
⏱ 4 min de leituraLer →Reserva de emergência: quanto guardar e onde deixar o dinheiro
Quantos meses guardar na reserva de emergência, onde deixar (Tesouro Selic, CDB, poupança) e como montar do zero. Com simulador grátis.
⏱ 4 min de leituraLer →Conteúdo educacional do Lastro, revisado em 28 de setembro de 2026. Não é recomendação de investimento nem consultoria financeira. Regras e taxas mudam: confira sempre as condições atuais antes de decidir.